比特币期货、期权一周交易量均环比减少逾10%。CME比特币期权交易量继前一周骤降七成后本周再降八成。以太坊期货未平仓总头寸较一周前大增24%。
一周市场动态
FTX正式上线VET现货、合约及杠杆代币。OKEx上线DOGE杠杆交易、余币宝以及DOGEUSDT永续合约。币安合约将于今日17:00上线DOGE1-50倍永续合约。Opyn推出新一期ETH看跌期权和COMP看跌期权。期货市场
极端行情爆仓概况
过去一周，比特币主要在9000至9500美元区间内震荡。本周一比特币短时跌穿9000美元整数关口后迅速反弹至9200美元上方，当日BitMEX、Binance、Bybit、火币和OKEx五家交易所的比特币爆仓金额达6200万美元。7月8日晚9点半左右，比特币在半小时内涨近200美元一度逼近9500美元，期间比特币爆仓金额达3410万美元。昨晚比特币在两小时内跌近250美元至9150美元，当日爆仓金额达6600万美元。
Tim Draper等支持的加密衍生品平台Globe已筹集300万美元种子融资:加密衍生品平台Globe已经筹集了300万美元的种子融资，以启动其全球衍生品交易所。这个新平台旨在将机构投资者带入加密货币的世界。这家新公司的早期投资者包括亿万富翁Tim Draper、区块链投资基金Pantera Capital和风险投资公司Y Combinator。（Cointelegraph）[2020/11/20 21:32:21]
BitMEX、Binance、Bybit、火币和OKEx五家交易所的比特币期货爆仓数据统计，来源：币Coin
交易量
比特币期货的统计范围包括BitMEX、Binance、Bitfinex、Bakkt、Bybit、CME、Deribit、FTX、Huobi和OKEx。以太坊期货的统计范围包括BitMEX、Binance、Bitfinex、Bybit、Deribit、FTX、Huobi和OKEx。
数据：由于市场停滞，加密衍生品6月交易量显著下滑:数据显示，6月现货总成交额下降了49.3%，至6426亿美元。现货交易量的停滞影响到了衍生品市场，其6月交易量下降了35.7%，至3930亿美元，为2020年的最低月度交易额。尽管交易额下跌，但衍生品市场的占比有所上升，从5月的32%上升至6月的37%。具体而言，BitMEX交易量为516亿美元，下降幅度最大，降幅达50.3%，而机构利益受到的打击没有那么严重。
根据BitMEX Research提供的数据，CME 6月交易量仅下降16.6%，总计66.5亿美元。CME期货交易量在6月份下降了23%，达到了128258份，而期权交易量达到了峰值8444份，较上月增长了41%，但并不是历史最高水平。另一方面，火币、OKEx和币安等衍生品平台的交易量分别下降了38.3%、30.4%和34.2%。（AMBCrypto）[2020/7/8]
过去一周，比特币期货总交易量持续萎缩，为487.37亿美元，日均交易量为69.62亿美元，较前一周减少16.70%。具体而言，周一日交易量突破100亿美元，3日和4日的交易量均低于5000万美元。另外，CME和FTX的一周交易量均环比减少超30%，分别为7.60亿美元和6.86美元。
动态 | OKEx前首席运营官计划启动加密衍生品交易所ACDX:OKEx前首席运营官Andy Cheung计划在2020年第一季度末之前启动加密衍生品交易所ACDX，ACDX将位于塞舌尔，主要目标之一是向散户提供结构化产品。该公司将通过股权投资和代币销售筹集4000万美元。（CoinDesk）[2020/2/6]
比特币期货合约日交易量，来源：Skew
相比之下，以太坊期货交易量却小幅回升，过去一周总交易量为125.82亿美元，日均交易量为17.97亿美元，环比增加3.73%。其中，周一、周四以及周五的日交易量均超22亿美元。另外，BitMEX和OKEx的一周交易量分别环比增长18.90%、11.79%。
以太坊期货合约日交易量，数据来源：Skew
动态 | 世界交易所联合会反对英国针对散户投资者的加密衍生品禁令:世界交易所联合会(WFE)已要求英国监管机构金融市场行为监管局(FCA)禁止向散户投资者出售加密衍生品。该组织表示，拟议中的禁令将涵盖受监管的交易所和ccp，它们在严格的监管下运营，提供交易前和交易后的风险管理标准，旨在促进市场安全和高效。
这家总部位于伦敦的机构包括加密期货和期权的主要受监管交易平台，包括芝加哥期权交易所(CBOE)、芝加哥商品交易所集团(CME Group)和全国性交易所。WFE的评论是对FCA的一份咨询文件做出的回应，该文件称“零售消费者无法可靠地评估加密衍生品和交易所交易产品的价值和风险。”（coindesk）[2019/10/12]
未平仓头寸
期货未平仓头寸数据可有效衡量市场投资者的参与热度。比特币期货未平仓头寸在7月9日收报37.00亿美元，较一周前增加4.91%。不过，Bakkt的未平仓头寸在前一周大幅反弹26%至950万美元后，本周环比减少18.95%，为770万美元。
动态 | Bitfinex已上线100倍杠杆的加密衍生品:在实施系统升级后，Bitfinex已上线了两个新衍生品，其中包括BTCF0 / USDt0和ETHF0 / USDt0。几个月以来，Bitfinex的永续合约一直处于发展阶段。根据5月份发布的白皮书，该平台的母公司iFinex表示，合格的Bitfinex账户持有人将能够通过衍生品钱包交易新的对冲产品。该产品将具有基于USDt的抵押品（在其他市场中无法获得），高达100倍的杠杆率和基于个人风险水平的保证金。虽然这些交易产品在性质上与BitMEX提供的高杠杆衍生品相似，但Bitfinex强调它们主要用作对冲工具而不是用于。（bitconist）[2019/9/3]
比特币期货未平仓头寸，来源：Skew
以太坊未平仓总头寸在7月9日收报7.91亿美元，较一周前大增24.20%，持续创下今年3月份以来新高。其中，BitMEX和OKEx的未平仓头寸均增加超30%，而这两家交易所的未平仓头寸占所有交易所未平仓头寸的47%。
以太坊期货未平仓头寸，来源：Skew
期权市场
交易量
比特币期权统计范围包括Bakkt、CME、Deribit、LedgerX和OKEx。以太坊期权统计范围为Deribit和OKEx。
比特币期权方面，过去一周，五家交易所的总交易量为6.26亿美元，环比减少逾10%。其中，CME的一周交易量继前一周骤降七成后，过去一周持续萎缩，降至532.8万美元，环比减少超80%，占据的份额也骤减至0.85%。尽管Deribit的交易量也环比减少5.57%，但其占比却从前一周的87%显著上升至92.20%。
比特币期权日交易量，来源：Skew
以太坊方面，过去一周的期权交易量为6778万美元，环比下降逾10%，不过，值得注意的是，过去一周，OKEx的交易量占比由7%升至15%左右。
以太坊期权日交易量，数据来源：Skew
未平仓头寸
比特币期权未平仓头寸在6月26日骤降超50%至8.94亿美元，此后从低点反弹逾36.35%。截至7月8日该数值为12.19亿美元，较一周前增加逾10%。
比特币期权未平仓头寸，来源：Skew
另外，以太坊未平仓头寸截至昨日收报1.65亿美元，已基本恢复至二季度交割日前水平，较一周前增加16.86%，较6月26日增加逾47.06%。
以太坊期权未平仓头寸，来源：Skew
比特币波动率
比特币的一个月已实现波动率和一个月平值期权隐含波动率纷纷在上周末创下近15个月新低，分别为35%和46%。截至昨日，一个月已实现波动率为37%，一个月ATM隐含波动率已反弹至55%。
从左到右依次为比特币一个月已实现波动率和比特币一个月ATM隐含波动率
以太坊的波动率与比特币呈现类似的趋势。截至昨日，以太坊一个月已实现波动率为52%，一个月ATM隐含波动率为58%。
从左到右依次为以太坊一个月已实现波动率和比特币一个月ATM隐含波动率
对于期权交易者来说，市场波动率非常重要，但是请注意，所谓的期权波动率实际上与期权价格无关，而是反应的期权对标资产的价格变动情况。其中已实现波动率就是通过方差公式计算出的过去一段时间里对标资产价格波动范围的标准差，而隐含波动率则是通过B-S公式计算出的结果。隐含波动率衡量市场对未来波动性的预期。隐含波动率上升意味着期权的时间价值相应上升，反之则意味着时间价值下降。换句话说，如果能够比较准确地预测到波动率，那么只需要在波动率高时买入并在波动率低时卖出，就可以实现较好的收益。
期权到期情况
今日将有1.47万份比特币期权合约到期。7月31日将有4.82万份期权合约到期，名义价值约为4.4亿美元。
比特币期权到期情况，来源：Skew
另外，就以太坊期权而言，今日有8.1万份合约到期，名义价值约为1927万美元。本月31日会有14.65万份期权合约到期。值得一提的是，今年12月最后一个周五将有高达20.64万份期权合约到期。
以太坊期权到期情况，来源：Skew
郑重声明： 本文版权归原作者所有， 转载文章仅为传播更多信息之目的， 如作者信息标记有误， 请第一时间联系我们修改或删除， 多谢。